【中級】FX講座：複数通貨ペアでの分析方法

複数通貨ペア分析の目的と設計思想

複数通貨ペアを同時に追う最大の利点は、最も有利な組み合わせ（強い通貨 vs 弱い通貨）を選べることです。一方でデメリットは情報過多とポジション被りになりやすいこと。設計思想は「広く観て、狭く打つ」。ニュースとテーマを軸に候補を3ペア以内に絞り、同じ儀式で優位性を評価します。

相関の骨格：USD・EUR・JPY・Goldの関係

アセット	よくある役割	相関の目安	注意点
USD	基軸・金利感応	金利上昇で強くなりやすい	リスクオフでも買われやすい
EUR	景気連動色	米との金利差で変動	要人発言で急変
JPY	セーフヘイブン	リスクオフで買われやすい	介入・政策の制度要因
XAUUSD	実質金利と逆相関傾向	金利低下・不確実性上昇で上昇	指標時はフェイク多

相関は不変ではなく、局面（regime）で変化します。週次で見直しましょう。

通貨強弱の測り方：手計算と半自動

主要ペアの変化率を合算して通貨ごとの強弱スコアに変換します（USDがベース/クオートで符号を調整）。半自動化はスプレッドシートやPineでOK。これで「強い通貨 vs 弱い通貨」のマッチアップが見やすくなります。

通貨	対象ペア	変化率の例	合計スコア
USD	EURUSD, GBPUSD, AUDUSD, NZDUSD, USDJPY, USDCAD	各%変化（符号調整）	合算→順位
JPY	USDJPY, EURJPY, GBPJPY, AUDJPY, CADJPY, CHFJPY	同上	合算→順位

ウォッチリストの作り方と更新儀式

1. テーマ仮説（ニュース/指標）を確認
2. 4H/1Hでトレンドと重要水平線を更新
3. 通貨強弱スコアを集計し上位/下位を特定
4. 「強 vs 弱」で3ペア以内に絞って15M/5Mでシナリオ化
5. 価格帯アラートをセットし、条件が揃うまで入らない

戦略テーブル：スタイル別の扱い

スタイル	推奨ペア数	上位足	中位足	下位足	主なKPI
スキャル	1〜2	1H	15M	1M/5M	スプレッド比, ヒット率
デイトレ	2〜3	4H	1H/15M	5M	RR, 日次回数
スイング	1〜2	日足	4H/1H	15M/5M	RR, 滞在時間

ケーススタディ：USDJPY・EURUSD・XAUUSD

USDJPY

• 金利・政策差のテーマ。4Hで骨格、1H/15Mで押し戻り、5Mでリテストをトリガー。

EURUSD

• 米欧金利差が軸。1Hでレンジ/ブレイク、15Mで分岐、5Mで時間帯を合わせる。

XAUUSD

• 日足/4Hの広い境界で待ち、初動は追わず二段目のリテストを狙う。

ポジション被りとリスク集中の回避

USDJPYロング＋EURUSDショートは実質USDロングの二重取り。通貨別エクスポージャを集計し、同方向の合計が閾値を超えたら新規を見送り/縮小。相関の高いペアは同時保有しない。

よくある誤解と落とし穴

• ペアを増やせば勝てるは錯覚。観測は広く、実行は狭く。
• 相関は不変ではない。regimeで変化、週次レビュー。
• 同一戦略の一律適用は非効率。銘柄の癖を尊重。

FAQ：運用の細部

Q. 何ペアから始める？ A. 6大＋XAUUSDを観測、実運用は2〜3。

Q. 通貨強弱の周期は？ A. デイは日内、スイングは週次。上位足を優先。

Q. 逆相関の同時エントリーは？ A. ヘッジのつもりが両損になりやすい。原則避ける。

チェックリスト＆テンプレ

• 相場テーマは？
• 通貨強弱スコアの上位/下位は？
• 候補3ペア以内？重複リスクの有無は？
• 上位→中位→下位の分業は明確？
• RR、撤退条件、再エントリー条件は？

<テンプレ>
Theme: U.S. yields rising, risk-on.
Strength Ranking (H4): USD > CAD > EUR > JPY.
Focus Pairs: USDJPY long, USDCAD long.
Scenario: Pullback to key level, retest confirmed, trigger on 5M.
Risk: 15p, Target: 30p (RR 1:2). Avoid EURUSD short to prevent USD exposure overload.
</テンプレ>

まとめ

骨格（相関と強弱）→候補絞り→儀式化。これを回すだけで、余計な取引が減り、価値の高いトレードだけが残ります。